Úrokové sadzby úverov pre firmy sú historicky najnižšie. Ktoré ho získajú ľahšie?

No netreba zabúdať ani na lízing, faktoring, forfaiting, emitovanie akcií či podnikových dlhopisov. Na Slovensku sa už začínajú využívať aj konvertibilné úvery alebo nové formy financovania ako B2B lending.

Aké výhody a riziká skrývajú tieto možnosti a aké kritériá by si mala firma zvoliť pri rozhodovaní? Podľa Maroša Ovčarika, výkonného riaditeľa Finančného kompasu, pre spoločnosť, ktorá má minimálne jeden ucelený rok histórie, najčastejšia forma, ako prísť k peniazom, je bankový úver. „V tom prípade získa cudzie zdroje, ktoré síce musí vrátiť aj s úrokmi, poplatkami a ďalšími prípadnými nákladmi. Zároveň však vlastníci nestrácajú svoj vplyv na rozhodovanie ani podiel na majetku,“ zhrnuje význam takejto formy získavania kapitálu.

Výhody a nevýhody úveru

Podnikateľský úver je základným produktom väčšiny bánk. Stačí prísť do hociktorej zo stoviek ich pobočiek a informovať sa o podmienkach takejto formy financovania. Banka si zistí bonitu a rizikovosť podniku a na základe toho určí, či je klient vhodný na dlhové financovanie.

Slovak Business Agency (SBA) tvrdí, že bankový sektor je pomerne silno regulovaný národnými a medzinárodnými inštitúciami a pravidlami. Jedným z mnohých obmedzení je výška a objem rizikových aktív – poskytnutých úverov. Aby banka splnila prísne kritériá, snaží sa vyberať si za svojich budúcich klientov len tie najlepšie podniky. Preto je im aj s ohľadom na situáciu na finančných trhoch ochotná a schopná požičať peniaze pri nižších úrokových sadzbách.

Pozitívne pritom je, že dnes trvá schvaľovanie úveru krátko. A manažment podniku presne vie, aké podmienky prijal, aká bude dĺžka úverového vzťahu, výška splátky, úročenie a prípadné sankcie. Finančné domy tiež vyžadujú zabezpečenie úveru, respektíve ručenie či už nehnuteľnosťou, zásobami, pohľadávkami alebo osobné ručenie vlastníkov či tretích osôb.

SBA upozorňuje, že banky nezriedka majú snahu svojho dlžníka monitorovať či regulovať. „Podmienkami sú napríklad povinnosť predkladať finančné výkazy spoločnosti, prehľady pohľadávok, záväzkov, zásob v závislosti od typu úveru, od formy zabezpečenia a od doby splatnosti úveru. Do úverových zmlúv sa dostáva napríklad aj to, aké finančné ukazovatele musí spoločnosť plniť. Prípadne obmedzenie možností nakladať s majetkom spoločnosti, čerpať ďalšie úvery a podobne,“ približuje postup bánk M. Ovčarik.

Rozdielne podmienky

Podnik, ktorý si chce zobrať úver, by si mal dobre preveriť podmienky v