Éra uzavretých podielových fondov na Slovensku sa minimálne na istý čas končí. Otvorenie štyroch uzavretých podielových fondov Prvej penzijnej správcovskej spoločnosti Poštovej banky sa odo dnes stalo realitou. Oficiálne ich síce otvorila už v závere vlaňajška, no len papierovo. Pretože na tri mesiace pozastavila vyplácanie vkladov. Dovoľoval jej to zákon. Teraz už umožňuje redemácie, ak o to klienti požiadajú.

Podľa generálneho riaditeľa Prvej penzijnej Stanislava Žofčáka správca počíta s tým, že v najbližších troch až štyroch mesiacoch klienti z fondov vyberú alebo presunú do iných fondov tri až štyri desatiny majetku. Tomu zodpovedá aj súčasná štruktúra majetku fondov, ktorú z 55 percent tvorí hotovosť, pätina je v akciách a štvrtina v dlhopisoch.

Vybrať, presunúť či zostať

Osud štyroch čerstvo otvorených fondov je jasný vopred. V súčasnej forme by bola zbytočná ich osobitná existencia, a tak sa neskôr zlúčia do niektorého z existujúcich a zabehnutých fondov. Pravdepodobne do Konzervatívneho alebo Dynamického portfólia.

Otvárané fondy, ktoré vznikli zlúčením viac než štyroch desiatok uzavretých fondov, majú hodnotu majetku viac než 28,178 milióna eur. Penzijná ich zlučovala podľa rokov, v ktorých vznikali. Zostali im komplikované názvy – všetky sa začínajú ako „P3R“ len s rozdielnym dodatkom roku. Od 1997 do 2000.

Podiely v nich má vyše 55-tisíc ľudí. Správca im podľa S. Žofčáka posielal listy vysvetľujúce premenu i informáciu o úschove listinných podielových listov nových fondov u správcu. S odporučením investovať ďalej cez fondy Prvej penzijnej.

Hoci je budúcnosť otváraných fondov v zlúčení s iným fondom správcu, pre investorov by malo byť výhodnejšie nečakať na to, kým sa tak stane. Pretože medzičasom bude musieť fond držať veľkú časť majetku v likvidných nástrojoch peňažného trhu, ktoré zabezpečia len malý výnos. Ak budú peniaze presúvať do iného fondu správcu, budú oslobodení od poplatkov za presun. Aj redemácie sú bez výstupného poplatku. Zabezpečí ich správca alebo Poštová banka.

Z histórie

Záverečnú pre uzavreté podielové fondy, ktoré vznikali najmä v deväťdesiatych rokoch, dal zákon o kolektívnom investovaní, keď obmedzil ich životnosť na desať rokov. Doteraz sa dali verejne obchodovať, ak si predávajúci našiel protistranu. O histórii uzavretých fondov sa klient môže dozvedieť už len zo starých výročných správ či predajných prospektov. Vyžiadať si ich môže u správcu. Časť údajov sa nachádza aj na stránke spoločnosti.

Aktuálne hodnoty podielov sa klienti dozvedia po 17. marci na stránkach spoločnosti. Všetky pootvárané fondy správcu majú charakter zmiešaných fondov. Správcovský poplatok je 1,5 percenta z ročnej hodnoty spravovaného majetku, odplata depozitárovi je 0,08 percenta z ročnej hodnoty majetku. Informáciu o tom, čo sa nachádza v majetku fondov, sa podielnici dozvedia po zverejnení ročnej správy o hospodárení podielového fondu. Teda najneskôr do konca apríla.

Ilustračné foto – profimedia.cz