Podľa spoločnosti S&P Dow Jones Indices väčšina aktívne spravovaných fondov zameraných na americké akcie nedokázala už vyše dekády prekonať index S&P 500. Minulý rok nebol výnimkou.
Sedemdesiat percent všetkých aktívnych akciových fondov zaostalo za výkonnosťou hlavného indexu. Podľa údajov spoločnosti FactSet cena indexu S&P 500 v minulom roku stúpla o 24,2 percenta, pričom celkový výnos so započítaním dividend dosiahol 26,3 percenta.
Akcie Tesly budú rásť ešte rýchlejšie ako doteraz, tvrdí investorka Cathie Woodová
Prvý krát v histórii
Pasívne spravovaným fondom sa za posledných štrnásť rokov darilo lepšie ako aktívne manažovaným fondom. Vôbec prvýkrát od roku 1993 sú celkové aktíva v pasívnych podielových fondoch a ETF väčšie ako aktíva v aktívnych fondoch.
Spoločnosť Morningstar uvádza, že naakumulovaný kapitál v správe v ETF a pasívnych fondoch je na úrovni 13,29 bilióna dolárov v porovnaní s 13,23 bilióna dolárov, ktoré aktívne riadia portfólio manažéri fondov.
Náklady na investovanie do aktívnych fondov sú zvyčajne niekoľkonásobne vyššie ako náklady pasívnych fondov, ktoré kopírujú širší akciový index, napríklad S&P 500. Investori sú ochotní zaplatiť za správu fondov v nádeji, že manažéri, ktorí ich riadia, prekonajú trhové výnosy. To sa však nedeje.
Predplaťte si TREND za najvýhodnejšiu cenu už od 1 € / týždeň
- Plný prístup k prémiovým článkom a archívu
- Prémiový prístup na weby Mediálne, TRENDreality a ENJOY
- Menej reklamy na TREND.sk
Máte už predplatné?
